Lancaster en Lumley werden door regisseur Hugh Raggart gevraagd muziek te leveren voor de animatiefilm Peter and the wolf. In die film werd het muzikale sprookje van Peter en de wolf van Sergej Prokofjev verbeeldt. Een volledig symfonieorkest zat er budgettechnisch niet in. Lancaster en Lumley zette de klassieke muziekinstrumenten om naar rockinstrumentarium en nodigde een keur aan bekende musici uit. Zelf schreven ze aanvullende muziek. Opnamen vonden plaats in de Trident Studios. Niet veel later, eind 1976, kon worden vastgesteld, dat de kern van deelnemende musici, exclusief Lancaster, zich hadden getransformeerd tot Brand X (Lumley, Goodsall, Jones en Collins). De uitgifte van het album op RSO Records ging gepaard met een uitgebreid boekwerkje met tekeningen die het verhaal verduidelijkten.
In 1993 volgde een cd-uitgave via Zok Records (ZCDPW011) zonder enige informatie (behalve de lijst met musici). Ook in de 21e eeuw volgden heruitgave, waaronder één van Esoteric Recordings in 2021.
De muziek werd gepubliceerd door Hit & Run, destijds ook uitgever van de muziek van Genesis, waarvan drummer Phil Collins meedeed.
