NIBC Bank
NIBC Bank | ||||
---|---|---|---|---|
NIBC bank Den Haag
| ||||
Beurs | Euronext: NIBC | |||
Oprichting | 1945 | |||
Sleutelfiguren | Paulus de Wilt (CEO) | |||
Hoofdkantoor | Carnegieplein 4, 2517 KJ Den Haag | |||
Werknemers | 711 (jaareinde 2019, in FTE)[1] | |||
Producten | Financiële dienstverlening, bedrijfsfinanciering, woninghypotheken, spaarproducten | |||
Industrie | financiële dienstverlening | |||
Omzet/jaar | € 537 miljoen (totale baten, 2019)[1] | |||
Winst/jaar | € 194 miljoen (2019)[1] | |||
Marktkapitalisatie | € 1,1 miljard (31 dec. 2019) | |||
Website | www.nibc.nl | |||
|
NIBC Bank N.V., voorheen de Nationale Investeringsbank, is een Nederlandse bank die zich richt op zakelijke en particuliere klanten. De bank heeft kantoren in Den Haag, Frankfurt, Londen en Brussel.
De bank is eigendom van een consortium van internationale financiële instellingen georganiseerd door private-equity-investeerder J.C. Flowers & Co LLC. Sinds maart 2018 is de bank weer beursgenoteerd. In februari 2020 maakte de Blackstone Group bekend NIBC te willen overnemen.
Activiteiten
De bank richt zich op zakelijke en particuliere klanten. De zakelijke activiteiten omvatten een combinatie van advisering, financiering en investeringen. Daarbij richt de bank zich op specifieke sectoren, zoals de voedingsmiddelenindustrie, landbouw en detailhandel, industrie, technologie, media & diensten, commercieel vastgoed, scheepvaart, olie- en gasdienstverlening en infrastructuur en duurzame energie. De particuliere activiteiten behelzen het verstrekken van woninghypotheken en het aanbieden van online spaarproducten aan particulieren via NIBC Direct in Nederland, Duitsland en België. In het Verenigd Koninkrijk is de bank ook actief.
NIBC Direct
In september 2008 begon NIBC Bank met het aantrekken van spaargelden onder de naam NIBC Direct.[2] Het aanbieden van spaarproducten vergroot de mogelijkheden van de bank tot financiering van haar dienstverlening aan zakelijke klanten en consumenten (woninghypotheken). In februari 2009 werd NIBC Direct ook in Duitsland in de markt gezet.[3] Per eind 2011 bedroegen de spaargelden zo'n € 6 miljard.[4] Vanaf 2012 is NIBC Direct ook actief in België.[5]
Resultaten
Ondanks flinke afschrijvingen in het vierde kwartaal van 2008 heeft de bank over het hele jaar 2008 een winst geboekt van € 92 miljoen.[3] Die winst werd meer dan geheel gerealiseerd in de eerste zes maanden van dat jaar, voor de val van de Amerikaanse bank Lehman Brothers.[6] De jaarwinst voor 2009 kwam uit op 44 miljoen euro.[6]
Op 16 maart 2010 heeft NIBC € 750 miljoen opgehaald via het bundelen, opknippen en doorverkopen van hoogwaardige Nederlandse hypotheken. Het is de eerste keer sinds het uitbreken van de crisis dat NIBC weer geld ophaalt met het verkopen van hypotheekobligaties. De lening, in het Engels residential mortgage-backed securities (RMBS) genoemd, heeft de hoogste rating (AAA) van de kredietbeoordelaars Moody's en S&P.[7]
In 2014 werd een winst geboekt van € 24 miljoen. In dat jaar moest NIBC 18 miljoen euro bijdragen aan de nationalisatie van de SNS Reaal. Zonder deze incidentele last was de winst op € 42 miljoen uitgekomen. De hoge winst in 2017 werd mede veroorzaakt door een buitengewone bate van € 53 miljoen op de verkoop van de oude Duitse vastgoedportefeuille (Vijlma).[8]
In de onderstaande tabel zijn de resultaten van het bedrijf vanaf 2006 opgenomen.
Jaar[9] | Totale baten | Nettowinst | Balanstotaal | RWA | Werknemers (x 1) |
---|---|---|---|---|---|
2006 | € 482 | € 243 | € 32.500 | € 14.700 | 693 |
2007 | € 475 | € 98 | € 31.800 | € 15.400 | 703 |
2008 | € 337 | € 92 | € 28.900 | € 11.500 | 614 |
2009 | € 321 | € 44 | € 28.200 | € 11.800 | 644 |
2010 | € 323 | € 76 | € 28.000 | € 13.200 | 669 |
2011 | € 282 | € 68 | € 28.600 | € 11.800 | 664 |
2012 | € 272 | € 73 | € 26.200 | € 9.700 | 627 |
2013 | € 225 | € 22 | € 22.300 | € 8.400 | 596 |
2014 | € 278 | € 24 | € 23.100 | € 9.600 | 637 |
2015 | € 316 | € 71 | € 23.000 | € 10.200 | 644 |
2016 | € 381 | € 104 | € 23.580 | € 10.100 | 704 |
2017 | € 512 | € 213 | € 22.209 | € 8.546 | 666 |
2018[10] | € 551 | € 217 | € 21.550 | € 7.805 | 695 |
2019 | € 537 | € 194 | € 22.375 | € 8.841 | 711 |
Geschiedenis
De Nationale Investeringsbank werd in 1945 opgericht door de Nederlandse regering als Maatschappij tot Financiering van Nationaal Herstel (Herstelbank). Doel van de bank was het financieren van de wederopbouw na de Tweede Wereldoorlog door langlopende leningen te verstrekken en in ondernemingen te participeren. De naam van de bank werd in 1971 gewijzigd in De Nationale Investeringsbank NV. In 1986 werd de bank naar de beurs gebracht.
In 1999 werd de beursnotering beëindigd omdat NIB Capital NV, een joint venture van ABP en PGGM, 85% van de aandelen verwierf. De resterende 15% bleef in handen van de Nederlandse overheid tot NIB Capital NV ook deze aandelen overnam in mei 2004. In 1999 werd Marc Gedopt benoemd tot bestuursvoorzitter.[11] Onder zijn leiding ging NIB Capital meer de richting van private equity uit. Hij slaagde erin het fonds AlpInvest Partners aan te trekken. Vijf jaar later werd deze onderneming opgesplitst in een onderdeel dat zich ging bezighouden met investeringen en een deel met het doen van overnames. De investeringstak kreeg de naam AlpInvest. Met de terugval van de aandelenmarkten, kwam ook de strategie van NIB Capital onder druk. Het kwam tot een ingrijpende herstructurering. Gedopt vertrok in april 2002 wegens meningsverschillen,[11] en werd opgevolgd door Michael Enthoven. De bank ontwikkelde zich tot een merchant bank (een soort zakenbank) gericht op Noordwest Europa waarbij de rente-inkomsten steeds minder belangrijk werden.
In december 2005 werd de bank overgenomen door een consortium van financiële instellingen en investeerders dat werd geleid door J.C. Flowers & Co LLC. Zij betaalden € 2,1 miljard aan de verkopende pensioenfondsen.[12] De bank heeft sindsdien de naam NIBC Bank NV. Aandeelhouders zijn onder andere ABN AMRO, Delta Lloyd en Banco Santander.[13] In het voorjaar van 2007 werd een beursgang van de bank afgeblazen vanwege het plotseling verslechterde beursklimaat en ook rapporteerde de bank een winstdaling van 58% in het eerste kwartaal 2007.[14]
In augustus 2007 was er sprake van een mogelijke overname door de IJslandse Kaupthing Bank. Kaupthing hoopte na de aankoop van NIBC een van de leidende zakenbanken te zijn voor kleine en middelgrote ondernemingen in Europa, volgens Kaupthing-topman Hreidar Már Sigurdsson.[15] Kaupthing en NIBC waren al sinds het voorjaar van 2005 in gesprek.[15] Dat jaar werd NIBC verkocht, maar Kaupthing viste toen achter het net omdat het opkoopfonds rond JC Flowers meer geld bood.[15] Flowers en zijn mede-investeerders realiseren met de verkoop aan Kaupthing een boekwinst van bijna 100% binnen twee jaar als de transactie doorgaat.[15] In januari 2008 trok de bank zijn bod van € 3 miljard in, vanwege de moeilijke omstandigheden op de financiële markten als gevolg van de uitgebroken kredietcrisis.[13] NIBC bleef voorlopig in handen van zijn toenmalige aandeelhouders en om te voorkomen dat de kredietwaardigheid in gevaar zou komen, investeerden zij € 300 miljoen extra in de bank.[12]
Op 28 november 2008 werd bekendgemaakt dat de bank obligaties ging uitgeven onder garantiestelling van de overheid. De overheid stond garant tot maximaal een miljard euro nadat de bank een slechtere kredietwaardigheidsbeoordeling kreeg.[16] In 2011 kocht de bank voor € 500 miljoen aan obligaties met staatsgarantie terug waardoor de rentelasten dalen en de financiële positie werden verbeterd.[17] Op 2 december 2014 heeft NIBC de laatste staatsgegarandeerde obligaties afgelost.
In december 2015 werd SNS Securities gekocht van de SNS Bank. Met de koop komen de 96 werknemers mee.[18] Eind juni 2016 is de overname van SNS Securities afgerond en de diensten worden per 1 juli voortgezet onder de naam NIBC Markets.[19] Ondanks de schaalvergroting met deze aankoop besloot de bank in januari 2020 te stoppen met de activiteiten voor de kapitaalmarkten.[20] Met deze maatregel gaan 50 arbeidsplaatsen verloren, of zo'n 7% van het totaal. De opbrengsten staan door de felle concurrentie onder druk terwijl de kosten, mede door de toegenomen regelgeving, zijn gestegen.[20]
Begin augustus 2017 werd bekend dat eigenaar JC Flowers NIBC wil verkopen.[21] De bank gaat naar de beurs. Voor de beursgang kregen drie leden van de raad van bestuur elk een bonus van meer dan een miljoen euro in aandelen, mits ze nog minstens vier jaar aanblijven.[22] De bonus zou in het belang van de stabiliteit van bank zijn en moet de continuïteit van het bedrijf garanderen. Hierop kwam veel kritiek. NIBC maakte op 23 maart 2018 zijn rentree op de aandelenmarkt in Amsterdam.[23] De introductiekoers was € 8,75 per aandeel hetgeen de totale marktkapitalisatie bracht op € 1,3 miljard. In maart 2019 verkocht JC Flowers nog eens 11,7 miljoen aandelen, of 8% van het totaal, voor € 98 miljoen.[24] Het aandelenbelang van JC Flowers daalt door de transactie van 73,6% tot 65,6%.
Begin februari 2020 deed de Amerikaanse investeerder Blackstone Group een bod op NIBC.[25] De twee grootaandeelhouders, Chris Flowers en Reggeborgh, hebben al ingestemd met het bod van respectievelijk € 8,93 en € 9,65 per aandeel.[25] Een paar weken later heeft het bestuur van de bank ook ingestemd. Blackstone gaat een bod doen op alle andere aandelen van € 9,85 euro inclusief het dividend over 2019. De totale waarde van NIBC komt daarmee op zo’n € 1,4 miljard. De overname wordt in het tweede halfjaar van 2020 afgerond, na toestemming van de toezichthouders. Eenmaal afgerond zal de beursnotering van NIBC worden gestaakt.[25]
Gebouw
Het kantoorgebouw aan het Carnegieplein in Den Haag werd midden jaren zestig gebouwd op de locatie van de in de oorlog vernietigde Villa Kleykamp.[26]
Externe links
- ↑ a b c (en) NIBC Annual Report 2019, geraadpleegd op 7 maart 2109
- ↑ Nu ook Nederlandse bank met hoogste spaarrente[dode link], De Telegraaf, 9 september 2008
- ↑ a b NIBC schrijft af en lijdt verlies, nuzakelijk.nl, 23 februari 2009
- ↑ Haagse zakenbank NIBC ook actief in België, nuzakelijk, 27 december 2011
- ↑ Nieuwe bank niet onbesproken, De Standaard, 26 december 2011
- ↑ a b Winst voor zakenbank NIBC, de Telegraaf, 9 maart 2010
- ↑ NIBC boekt succes met bundel hypotheek, nuzakelijk.nl, 17 maart 2010
- ↑ (en) NIBC Condensed Annual Report 2017, geraadpleegd op 27 februari 2108
- ↑ Diverse jaarverslagen van NIBC
- ↑ In 2018 is NIBC overgegaan van IAS39 naar IFRS9, de verschillen zijn niet zo groot en de cijfers van de voorgaande jaren zijn daarom niet aangepast.
- ↑ a b Marc Gedopt: Belgische bankier scoorde ook in Nederland, De Tijd, 17 oktober 2011
- ↑ a b Overname NIBC afgeblazen om crisis, de Volkskrant, 31 januari 2008
- ↑ a b Overname NIBC gaat niet door, De Pers, 30 januari 2008
- ↑ Voorlopig geen beursgang voor NIBC, Trouw, 15 mei 2007
- ↑ a b c d IJslands Kaupthing koopt NIBC, de Volkskrant, 18 augustus 2007
- ↑ Ook zakenbank NIBC vraagt en krijgt miljardengarantie, Elsevier, 28 november 2008
- ↑ 17 februari 2011 NIBC koopt obligaties met staatsgarantie terug
- ↑ De Aandeelhouder NIBC koopt SNS Securities, 18 december 2015, geraadpleegd op 18 december 2015
- ↑ Telegraaf SNS Securities wordt NIBC Markets, 20 juni 2016, geraadpleegd op 11 juli 2016
- ↑ a b De Tijd NIBC trekt stekker uit analistenteam, 15 januari 2020, geraadpleegd op 16 januari 2020
- ↑ NU.NL Zakenbank NIBC mogelijk naar de beurs, 3 augustus 2017, geraadpleegd op 4 augustus 2017
- ↑ Aanblijfbonus voor top van zakenbank NIBC bij beursgang. NOS (20 maart 2018). Geraadpleegd op 27 maart 2018.
- ↑ EF, NIBC, Alfen en B&S maken zich op voor beursnotering'. Executive Finance (19 maart 2018).
- ↑ Beurs.nl JC Flowers haalt 98 miljoen euro op met tweede NIBC-tranche, 6 maart 2019, geraadpleegd op 7 maart 2019
- ↑ a b c Bestuur NIBC gaat akkoord met bod door Blackstone. NRC Handelsblad (25 februari 2020). Geraadpleegd op 26 februari 2020.
- ↑ De Tijd, Investeringsbank in nieuw gebouw (13-05-1966). Geraadpleegd op 08-06-2013.